Два клани банку Ротшильдів борються за клієнтів, владу та прізвище

Швейцарська та французька гілки династії ведуть глобальну боротьбу за використання імені Ротшильдів, щоб отримати більший шматок прибуткового пирога з управління капіталом. Зростає ймовірність того, що єдиним шляхом для обох буде злиття.

Один із банкірів Аріан де Ротшильд кілька місяців тому повернувся з Близького Сходу з тривожними новинами для свого швейцарського приватного банку Edmond de Rothschild Group. Цінний клієнт-мультимільйонер сказав йому, що телефонував інший представник фірми — тільки на візитній картці, яку клієнт показав йому, був логотип Rothschild & Co, конкуруючої паризької компанії, якою керують двоюрідні брати Аріани.

Це був не перший випадок, коли клієнт плутав швейцарську фірму з її французьким конкурентом, але це ставало дедалі поширенішою проблемою. Дві фірми, що носять легендарне ім’я Ротшильда, є єдиними банками, що залишилися, пов’язаними з відомою сім’єю фінансистів, яка вийшла з єврейського гетто Франкфурта більше двох століть тому, щоб стати однією з найбагатших і найвпливовіших династій світу в 19 столітті.

«Тепер вони орієнтуються на схожих клієнтів», — сказав Крістоф Кюнцле, викладач управління капіталом Цюріхського університету прикладних наук. «їхня багатовікова назва є великим активом, який вони обидва намагаються використовувати».

Паризька компанія Rothschild & Co., маючи в управлінні активи на суму понад 100 мільярдів доларів, є меншою з них, але вона швидко завойовує позиції, відкриваючи офіси на тих же майданчиках багатіїв, що й її швейцарський конкурент. Уперше в історії фірми прибуток до оподаткування від управління капіталом і активами перевищив прибуток від її консалтингового бізнесу в першій половині 2023 року. Вже наприкінці 2022 року паризька фірма наближалася до свого швейцарського конкурента за рівнем матеріальних активів.

Об’єднання зусиль додало б ваги банкам Ротшильдів, які протистоять гігантам світової індустрії, таким як Morgan Stanley і UBS Group AG або навіть швейцарським приватним банкам Julius Baer Group Ltd. і Banque Pictet & Cie SA.

Спільна компанія Rothschild все ще була б невеликою порівняно з гігантами інвестиційного банкінгу та управління капіталом, але в ній було б зайнято близько 7000 людей в офісах від Амстердама та Лос-Анджелеса до Токіо, з сильною присутністю в континентальній Європі. Наприкінці 2022 року об’єднана компанія мала б під управлінням близько 280 мільярдів доларів США, обійшовши Lombard Odier і Bank J. Safra Sarasin AG і трохи випередивши Vontobel Holding AG.

Ідея зближення була запропонована французьким відділенням у минулому, але відхилена швейцарською стороною. Виконавчий голова Rothschild & Co. Александр де Ротшильд і його батько Девід не соромляться бажання злиття, кажуть колеги з фірми. Банк використовував придбання, щоб швидко розпочати свій бізнес із залученням багатства, і викрадає цілі команди з інших фірм. Вони продовжували вдаватися до Аріани, але безрезультатно.

Навіть деякі з високопоставлених приватних банкірів Аріани бачать це обґрунтування, але 58-річна дівчина неодноразово відкидала будь-які пропозиції про поєднання, нещодавно заявивши в інтерв’ю Le Matin у вересні, що її чотири доньки «забезпечать спадкоємність». 

«Серед споживачів існує певна плутанина між цими двома», — сказав Деклан Ахерн , директор зі стратегії та оцінки в Brand Finance. «У міру того, як їхній бізнес розвиватиметься, вони переміщатимуться на території один одного та створюватимуть ще більше плутанини. У подальшому може бути більше юридичних суперечок».

Агресивний натиск Rothschild & Co. на територію Едмонда де Ротшильда стався тоді, коли Аріана бореться з проблемами спадкоємства після раптової смерті свого чоловіка. За останні п’ять років банк також пережив потрясіння в корпоративному пакеті з трьома генеральними директорами та стагнацією бізнесу. Активи під управлінням скоротилися до 158 мільярдів швейцарських франків ($179 мільярдів) на кінець 2022 року зі 178 мільярдів франків роком раніше.

Джерело: Bloomberg